La Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis a récemment émis 4 millions de dollars à l’échange de crypto-monnaie CoinMe pour avoir prétendument fourni des titres non enregistrés et fait des déclarations trompeuses sur sa crypto-monnaie Up Token (UP). Le scandale a mis en évidence l’importance de la transparence et de la conformité réglementaire pour les acteurs du marché de la crypto-monnaie.
Récemment, la Securities and Exchange Commission (SEC) a déposé des accusations contre l’échange de crypto-monnaies Coinme et sa filiale Up Global SEZC, ainsi que le PDG des deux sociétés, Neil Bergquist. Sur la base de ces allégations, la filiale d’App Global, SEZC, a accepté de payer 3,52 millions de dollars en dommages-intérêts pour régler les poursuites. Coinme, en tant que société mère, était également responsable de cette sanction. De plus, Coinme et Bergquist ont été condamnés à des amendes de 250 000 $ et 150 000 $, respectivement, que les sociétés ont accepté de payer pour mettre fin au procès de la SEC.
La plainte de la SEC concerne principalement l’offre initiale de pièces de monnaie UpToken (UP) menée par Bergquist entre octobre et décembre 2017. Selon la SEC, cette ICO constitue un contrat d’investissement aux fins du test Howey et doit donc être considérée comme une offre de titres. Cependant, ces titres n’ont pas été enregistrés auprès de la SEC en violation des lois américaines sur les valeurs mobilières. Le test Howey est la méthode utilisée par la SEC pour déterminer si les actifs financiers, tels que les crypto-monnaies, constituent des contrats d’investissement et sont donc des titres. Selon ce test, un actif est un contrat d’investissement si un investissement en trésorerie est effectué dans la coentreprise en prévision d’un retour sur les efforts du promoteur ou d’un tiers.
Dans le cas de l’ICO d’UpToken, la SEC a estimé que ces critères étaient remplis. Cela signifie que l’offre aurait dû être enregistrée auprès de la SEC avant d’être mise à la disposition du public. En ne le faisant pas, Coinme et sa filiale Up Global SEZC ont violé les lois sur les valeurs mobilières et ont été condamnées à une amende et à une amende par la SEC.
Développement de Coinme et impact sur UpToken
L’ICO d’UpToken a levé environ 3,6 millions de dollars pour augmenter le nombre de guichets automatiques Bitcoin dans la flotte de Coinme, ajoutant 30 guichets automatiques financés par l’ICO. Les détenteurs d’UP ont pu profiter d’avantages tels que des frais réduits lors de l’utilisation des distributeurs automatiques de billets et une remise en argent de 1 % pour UP. Cependant, en janvier 2019, Coinme a modifié son offre en s’associant à Coinstar pour faciliter les transactions en espèces en crypto-monnaie en utilisant des kiosques de comptage d’espèces au lieu de ses propres guichets automatiques. En juillet 2019, Coinme a fermé tous ses guichets automatiques, rendant UpToken inutilisable.
Allégations trompeuses de Bergquist et Up Global
Selon la SEC, Bergquist et Up Global ont également fait des déclarations fausses et trompeuses sur l’offre et la demande d’UpToken. Up Global a déclaré que l’achat d’UP par Coinme pour financer son programme de récompenses ATM créerait une demande continue pour le jeton, mais la SEC a révélé des actions contradictoires.
La SEC allègue que Coinme a transféré 160 BTC, d’une valeur de plus d’un million de dollars à l’époque, au portefeuille Up Global, qui a été utilisé pour recevoir des fonds d’investisseurs, dans le cadre de l’ICO. Up Global a rapporté environ 14,5 millions d’UP à un prix inférieur à celui de Coinme, et la transaction a donné l’impression qu’un tiers avait effectué un achat important « que ce soit intentionnellement ou par imprudence ». Par ailleurs, Bergquist aurait négocié un accord de 500 bitcoins (jeton UP) avec une société anonyme de Hong Kong et Coinme a emprunté les fonds pour acheter plus de jetons UP à un prix réduit. Cette transaction a également été utilisée pour créer l’impression d’une demande pour le jeton. La SEC a déclaré que Bergquist n’avait ni confirmé ni nié les conclusions de l’enquête du régulateur, avait accepté de régler les allégations et s’était vu interdire de siéger aux conseils d’administration d’entreprises publiques pendant trois ans.
Les poursuites Coinme et UpToken mettent en évidence les défis réglementaires et de conformité auxquels sont confrontés les investisseurs et les entreprises du secteur de la crypto-monnaie. Les sanctions de la SEC rappellent que les sociétés de crypto-monnaie doivent agir de manière transparente et se conformer aux réglementations applicables afin de protéger les investisseurs et de maintenir l’intégrité du marché. Alors que les crypto-monnaies gagnent en popularité, il est essentiel de s’assurer que les acteurs du marché adhèrent aux normes établies pour garantir la confiance et la stabilité dans cet écosystème en pleine croissance.
